Wanneer Stock algemeen berus, voorraad is gevestigde wanneer jy 'n reg het om dit te hou, selfs as jy dit kan nie verkoop dadelik het. As jy bekom voorraad van jou werkgewer, die belastinggevolge daarvan afhang of die voorraad berus. In die taal van die IRS, die vraag is of jy het 'n aansienlike risiko van verbeuring. Hierdie woorde het 'n spesiale betekenis. Oor die algemeen het jy 'n aansienlike risiko van verbeurdverklaring en jou voorraad isnt gevestig as die beëindiging van jou diens sal veroorsaak dat jy 'n paar of al die waarde van jou voorraad te verloor. Deel VII van Oorweeg jou opsies handel oor vestiging. Algemene reël Stock jy ontvang as vergoeding berus as een van die volgende is waar: Jy het die reg om die voorraad te hou of te ontvang billike markwaarde daarvoor selfs as jy ophou of afgedank kry. Jy het die vermoë om die voorraad te dra na 'n ander persoon, sonder enige beperkings. Verbeurdverklaring van voorraad Die eenvoudigste voorbeeld van 'n risiko van verbeurdverklaring is waar jy kry voorraad van jou werkgewer, maar moet dit op te gee as jou werk beëindig binne 'n bepaalde tydperk. Stock onder hierdie toestande ontvang isnt berus. Jou voorraad raak gevestigde wanneer jou werk voort lank genoeg sodat jy hoef nie te die voorraad terug by beëindiging gee. Gedwonge verkoop van voorraad Jou werkgewer kan daarop aandring dat jy jou voorraad terug te verkoop aan die maatskappy as jou werk beëindig binne 'n bepaalde tydperk. Hierdie vereiste mag of mag nie 'n wesenlike risiko van verbeurdverklaring te skep. Koop vir die prys wat jy betaal. As jy betaal vir die voorraad wanneer jy dit verkry, kan jy ingestem het om dit te verkoop terug vir dieselfde prys wat jy betaal. Hierdie vereiste is 'n aansienlike risiko van verbeurdverklaring omdat die beëindiging van jou diens kan veroorsaak dat jy die voordeel van 'n toename in die waarde van die voorraad verloor. Koop vir billike markwaarde. Jy kan het ingestem om die voorraad terug te verkoop vir die billike markwaarde. Hierdie vereiste is nie 'n wesenlike risiko van verbeurdverklaring omdat jy dit nie verloor nie enige huidige waarde wanneer jou werk beëindig. Jy verloor die vermoë om deel te neem in die toekomstige groei van die maatskappy na die gedwonge verkoop, maar dit tel verlies nie die geval is onder hierdie reël. Beëindiging vir oorsaak Jy kan het ingestem dat jy die voorraad verbeur as jy beëindig oorsaak. Die belasting regulasies sê dit is nie 'n wesenlike risiko van verbeuring, blykbaar omdat dit 'n relatief skaars en onverwagte gebeurtenis. Afname in waarde Die risiko dat jou voorraad sal daal in waarde is nie 'n wesenlike risiko van verbeuring. Dit kan 'n ware risiko van verlies wees, maar dit is nie die soort van risiko dis gedek deur hierdie reël. Artikel 16B beperkings Die sekuriteite wette vereis dat sekere bestuurders van openbare korporasies te terug gee (opgee) enige winste wat hulle het op die verkope van voorraad wat voorkom onder sekere omstandighede. (Hierdie reëls oor die algemeen slegs van toepassing op lede en sekere top-bestuurders raad, so as jy havent gehoor oor hulle hulle waarskynlik dit nie op u van toepassing.) Vir belastingdoeleindes jou voorraad word beskou beperk (nie gevestigde) tot tyd en wyl jy dit kan verkoop teen 'n wins sonder om onderworpe aan 'n pak kragtens artikel 16B van die Securities Exchange Act van 1934. die interaksie tussen die belasting reëls en artikel 16B is ingewikkeld, en die IRS has not verduidelik hoe hierdie reëls werk in verband met die huidige weergawe van die artikel 16B regulasies. As jy onderhewig aan artikel 16, moet jy sterk oorweeg om die Afdeling 83b Verkiesing wanneer jy bekom voorraad selfs in 'n vrygestelde transaksie. Die rede: die verkoop van hierdie voorraad isnt noodwendig 'n vrygestelde transaksie selfs al is die verkryging was. Permanente beperkings Wat gebeur as jy 'n beperking wat nooit eindig In die terminologie van die belasting wet, dit is 'n nie-verval beperking. Ongeag van wat jy dit noem, jy hoef nie 'n risiko van verbeurdverklaring wanneer hierdie tipe voorwaarde bestaan. Die vestiging reëls hanteer net met beperkings wat verval (of beëindig) na 'n sekere tydperk van die tyd, of indien 'n bepaalde gebeurtenis plaasvind. Nie-kompetisie ooreenkomste Gewoonlik 'n risiko van verbeurdverklaring is in verband met die voortsetting van indiensneming. Maar dit kan ook 'n ooreenkoms nie te kompeteer of soortgelyke verpligting aangeheg word. As jy voorraad kry ingevolge 'n ooreenkoms wat sê jy sal verbeur dit as jy kompeteer met die maatskappy wat die voorraad verleen, kan jy 'n aansienlike risiko van verbeurdverklaring het. RelatedWhat wat jy moet Weet oor Beperkte Stock Toekennings Opdateer 7 Augustus 2016 As jy gelukkig genoeg is om 'n beperkte voorraad toekenning ontvang is (dikwels na verwys as beperk voorraad eenhede of RSUs) van jou onderneming as 'n las of aansporing moet jy die grondbeginsels van verstaan hierdie voordeel. Die terme rondom die vestiging en pryse van hierdie voorraad toekenning kan invloed op jou besluitneming vir belastingbeplanning asook voortgesette indiensneming. Let wel: Hierdie inligting is egter nie bedoel om wetlike of finansiële advies aan te bied. Altyd op soek na die insette van 'n gekwalifiseerde hulpbron. Wat is 'n beperkte voorraad eenheid toelae Wanneer 'n werkgewer bied aandele van die maatskappy, maar plaas beperkings op jou vermoë om toegang te verkry of om geld te verdien die voorraad, is dit gesê dat dit beperk. Hierdie toekennings word dikwels gebruik in die tegnologie, hoë groei en groot gevestigde maatskappye as 'n middel van die werwing of die behoud van belangrike mense. Wat is algemeen beperkings werkgewers te plaas op voorraad eenheid verleen Die mees algemene vorm van beperking geplaas op hierdie bydraes deur die werkgewer is om toegang tot die werklike aandele vertraag deur 'n proses genaamd vestiging. Dink aan 'n scenario waar jy is gehuur en aangebied 500 aandele van voorraad egter vestiging vereis 3 jaar vanaf jou loon datum. In hierdie situasie, sal jy nie in staat is om die voorraad aan te raak vir 3 jaar wees. As jy die firma voor die 3 jaar merk te laat, sal jou aandele word aan die maatskappy terugbesorg. Soos beskryf in hierdie artikel oor vestiging. Daar is 'n verskeidenheid van formate werkgewers kan gebruik om eienaarskap van die aandele slaag om die werknemer met verloop van tyd. Wat gebeur as jy die maatskappy hierdie stadium verlaat voordat jou voorraad baadjies is die ontslag in hierdie artikel werd. As jy verlaat voordat die beperkte voorraad eenheid toekenning berus, verbeur jy die vermoë om die aandele te verkry. Hierdie voordeel in wese sal waardeloos julle gedien het nie. Hoe kan 'n beperkte voorraad toekenning verskil van 'n voorraad opsie toestaan. Beide het 'n vestigingsperiode. Die verskil is aan die einde van die vestigingstydperk. Wanneer 'n voorraad opsie baadjies, jy het die opsie om te koop of nie koop die voorraad op 'n spesifieke prys (die trefprys). Jy het nie enige maatskappy voorraad totdat jy die opsie uit te oefen en die aankoop van die voorraad. Sodra jy dit koop, kan jy enigiets wat jy wil met dit, insluitend verkoop dit doen. Wanneer 'n beperkte voorraad toekenning berus, jy die eienaar van die voorraad en wat jy kan doen wat jy wil met dit. Wat is beter, aandele-opsies of beperk voorraad Die antwoord op hierdie vraag is, is dit depends. Generally, indien die aandele prys styg, aandele-opsies kan verkies. Jy kan beide te verkoop teen die hoër markwaarde, maar met voorraad opsies wat jy nie het om te pleeg om die aankoop totdat die aandele prys bereik die punt waar jy wil om te verkoop. Alternatiewelik, indien die aandele prys dieselfde bly of afwaartse tendens, beperk voorraad kan beter wees omdat jy eintlik die eienaar van die voorraad. Jou un uitgeoefen opsies het geen waarde en as die aandeelprys onder die trefprys, is dit effektief beskryf as 34under-water.34 Die voorraad natuurlik het 'n paar waarde tensy dit weier om nul. Is daar belasting oorwegings met 'n beperkte voorraad eenheid of opsies verleen Ja. Byvoorbeeld, is dit moontlik jou beperkte voorraad eenheid toekenning sal 'n belastingaanspreeklikheid op die vestigingsdatum sneller, ongeag of jy die voorraad verkoop of nie. Maak seker dat jy 'n gekwalifiseerde rekenmeester of prokureur te raadpleeg vir die nuutste reëls op die belastingimplikasies van jou spesifieke toekenning. Die bottom line: Dit is belangrik dat jy al die terme en belastingimplikasies van jou spesifieke voordeel te verstaan. Beide opsies toelaes en subsidies beperkte voorraad eenheid kan 'n uitstekende voertuie vir welvaartskepping wees met verloop van tyd. Maar daar is nie so iets soos 'n gratis middagete in finansies. Sekere beperkings sal regeer wanneer en hoe jy toegang tot jou toelae en belastingimplikasies altyd loom groot wanneer die evaluering van hierdie werkgewer contributions. Important wettige inligting oor die e-pos wat jy sal stuur. Deur die gebruik van hierdie diens, stem jy in om insette jou regte e-pos adres en stuur dit net om mense wat jy ken. Dit is 'n skending van die reg op 'n jurisdiksies om valslik te identifiseer jouself in 'n e-pos. Alle inligting wat u verskaf sal word deur Fidelity uitsluitlik vir die doel van die stuur van die e-pos namens jou. Die onderwerp van die e-pos wat jy stuur sal wees Fidelity: Jou e-pos is gestuur. Mutual Fondse en Mutual Fonds Belegging - Fidelity Investments Gebruik 'n skakel sal 'n nuwe venster oop te maak. Ses werknemer voorraad plan foute te vermy Verstaan belastingimplikasies en jou planne reëls is een van die sleutels tot sukses. Stock opsies en werknemer voorraad aankoop programme kan goeie geleenthede om te help bou potensiële finansiële rykdom. Wanneer dit behoorlik bestuur word, kan hierdie voordele te help betaal vir toekomstige kollege uitgawes, aftrede, of selfs 'n vakansie huis. Maar baie beleggers kry geskakel op, moenie aandag skenk aan kritieke datums, en lukraak hul werknemer voorraad opsie toelaes te bestuur. Uiteindelik het hulle verloor op die vele voordele van hierdie voorraad opsie planne kan potensieel verskaf. Om te verseker dat jy maksimeer jou voorraad opsie voordele, vermy die maak van hierdie ses algemene foute: maak in-die-geld voorraad opsies verval A voorraad opsie toekenning bied 'n geleentheid om 'n voorafbepaalde aantal aandele van jou werkgewers maatskappy voorraad aan te koop teen 'n pre - established prys, bekend as die uitoefening of trefprys. Tipies, daar is 'n vestigingsperiode wat wissel van een tot vier jaar, en jy kan tot 10 jaar het waarin jou opsies om die voorraad te koop te oefen. 'N voorraad opsie oorweeg word in die geld wanneer dit handel bo die oorspronklike trefprys. Sê, hipoteties, jy het die opsie om 1000 aandele van jou werkgewers voorraad te koop teen 25 per aandeel. As die voorraad tans verhandel teen 50 per aandeel, sal jou opsies wees 25 'n aandeel in die geld. As jy hulle uitgeoefen en onmiddellik die aandele verkoop teen 50, youd geniet 'n voorbelaste wins van 25,000. Jy mag versoek word om oefening so lank as moontlik in die hoop dat die maatskappy se aandeelprys gaan voort om te styg vertraag. Vertraag sal jou toelaat om 'n belasting impak van die wisselkoers te stel, en die winste wat jy besef kan verhoog as jy oefen en dan verkoop die aandele. Maar voorraad opsie toelaes is 'n gebruik-dit-of-verloor proposisie, wat beteken dat jy moet jou opsies voor die einde van die verstryking tydperk uit te oefen. As jy dit nie op te tree in die tyd, verbeur jy jou geleentheid om die opsie uit te oefen en die koop van die voorraad op die trefprys. Wanneer dit gebeur, kan jy uiteindelik verlaat geld op die tafel, met geen verhaal. In sommige gevalle, in-die-geld-opsies verval waardeloos omdat werknemers eenvoudig vergeet van die sperdatum. In ander gevalle kan werknemers van plan is om te oefen op die laaste moontlike dag, maar kan afgelei kry en dus versuim om die nodige aksie te neem. Vra jouself hoeveel ekstra waarde kan jy deur te wag totdat die laaste sekonde na jou toekenning te oefen, en te bepaal of dit is die risiko van die verhuring van die toekenning ter waarde van verval waardeloos, sê Carl Stegman, senior vise-president, Fidelity Stock Plan Dienste. Oorweeg hierdie faktore by die keuse van die regte tyd om jou voorraad opsies uit te oefen: Wat is jou verwagtinge vir die aandele prys en die aandelemark in die algemeen As jy dink die voorraad het 'n hoogtepunt bereik of is geneig om te val in die toekoms, oorweeg te oefen en te verkoop. As jy dink dit kan voortgaan om op te gaan, wil jy dalk om te oefen en hou die voorraad, of vertraag die uitoefening van jou opsies. Hoeveel tyd bly totdat die voorraad opsie verval As jy binne 60 dae na verstryking, is dit dalk tyd om op te tree nie, om die risiko van die verhuring van die opsies verval waardeloos te vermy. Sal jy in dieselfde belastingkategorie, of 'n hoër of laer een, wanneer jy gereed is om jou opsies uit te oefen Belasting het die potensiaal om te eet in jou opbrengste, sodat jy dalk wil om te oefen en te verkoop wanneer jy in die laagste belastingkategorie possiblethough dit is net een faktor te weeg in jou besluit. Wenk: Monitor jou vestiging skedule, hou jou kontakbesonderhede opgedateer, en te reageer op enige aanmanings jy ontvang van jou werkgewer of voorraad plan administrateur. Versuim om die belastinggevolge van ISOs Daar is twee soorte voorraad opsie toelaes verstaan: aansporing voorraad opsies (ISOs) en nonqualified voorraad opsies (NSOs). Wanneer jy 'n ISO toekenning ontvang, Theres geen onmiddellike belastinguitwerking en jy hoef nie te gereelde inkomste belasting te betaal wanneer jy jou opsies uit te oefen, hoewel die waarde van die afslag jou werkgewer voorsien en die wins mag onderhewig wees aan alternatiewe minimum belasting. Maar wanneer jy aandele te verkoop van die voorraad, sal jy gevra word om kapitaalwins belasting te betaal, in die veronderstelling jy die aandele verkoop teen 'n prys hoër as julle trefprys. Jy moet jou aandele hou ten minste een jaar vanaf die datum van die oefening en twee jaar vanaf die toekenningsdatum om te kwalifiseer vir die langtermyn kapitaalwinsbelasting koers. As jy ISO aandele te verkoop voordat die verlangde hou tydperk, staan dit bekend as 'n diskwalifiserende ingesteldheid. In so 'n geval, die verskil tussen die billike markwaarde van die voorraad by oefening (die trefprys) en die toekenning priceor die volle bedrag van wins op die verkoop, as lesswill belas word as gewone inkomste, en enige oorblywende wins belas word as 'n kapitaalwins. Vir die meeste mense, hul gewone inkomste belastingkoers is hoër as die langtermyn kapitaalwinsbelasting koers. Terwyl belasting is belangrik, moet hulle nie jou enigste oorweging wees. Jy moet ook die risiko dat jou maatskappy se aandele prys kan daal van die huidige vlak oorweeg. Wees bewus van jou belasting situasie, maar ook verstaan waar jy is in die mark, want daar is ook risiko's vir die voortsetting van die aandele hou, sê Stegman. Weet watter aandele gekwalifiseer het vir spesiale belasting behandeling is, wat die beheermaatskappy tydperke is, en daarvolgens te handel. Wenk: Raadpleeg 'n belastingadviseur voordat jy opsies uit te oefen of te verkoop maatskappy voorraad verkry deur 'n Aandele-aansporingskema bekom. Sonder om te weet voorraad plan reëls wanneer jy die maatskappy te verlaat wanneer jy jou werkgewer verlaat, of sy as gevolg van 'n nuwe werk, 'n layoff, of aftrede, dit is belangrik om nie jou voorraad opsie toekennings agter te laat. Onder die meeste maatskappye voorraad plan reëls, sal jy nie meer as 90 dae het om enige bestaande voorraad opsie toelaes uit te oefen. Terwyl jy 'n skeidingspakket wat ses maande of meer duur kan ontvang, nie die terme van daardie pakket verwar met die vervaldatum op jou voorraad opsie toekennings. As jou maatskappy is verkry deur 'n mededinger of gaan saam met 'n ander maatskappy, kan jou vestiging versnel. In sommige gevalle, kan jy die geleentheid om jou opsies onmiddellik uit te oefen nie. Maar seker wees om die terme van die samesmelting of verkryging te ondersoek voordat waarnemende. Vind uit of die opsies wat jy besit in jou huidige maatskappy se voorraad sal omgeskakel word na opsies om aandele in die nuwe maatskappy. Wenk: Kontak HR vir meer inligting oor jou voorraad opsie toekennings voordat jy jou werkgewer verlaat, of as jou maatskappy gaan saam met 'n ander maatskappy. Konsentreer te veel van jou rykdom in die geselskap voorraad Verdien vergoeding in die vorm van maatskappy voorraad of opsies om maatskappy voorraad aan te koop kan hoogs winsgewende wees, veral as jy werk vir 'n maatskappy wie se aandele prys het gestyg vir 'n lang tyd. Terselfdertyd, moet jy oorweeg of jy te veel van jou persoonlike rykdom wat gekoppel is aan 'n enkele voorraad. Hoekom is daar twee hoofredes. Van 'n belegging perspektief, wat jou beleggings hoogs gekonsentreer in 'n enkele voorraad, eerder as om in 'n gediversifiseerde portefeulje, stel jou bloot aan oortollige wisselvalligheid, gebaseer op wat 'n maatskappy. Verder, toe die bende is ook jou werkgewer, jou finansiële welstand is reeds hoogs gekonsentreer in die lot van daardie maatskappy in die vorm van jou werk, jou salaris, en jou voordele, en moontlik selfs jou aftree-spaargeld. Geskiedenis is ook besaai met voorheen hoë-vlieënde maatskappye wat later insolvent. Wanneer Enron vir bankrotskap geliasseer in 1999, meer as 1 miljard in aftreespaargeld werknemer verdamp in die lug. Meer onlangs, werknemers Lehman Brothers het 'n soortgelyke lot. Oorweeg ook dat inkomste uit jou werkgewer betaal jou nondiscretionary maandelikse rekeninge en jou gesondheid versekering. Indien u maatskappy se lot te neem 'n draai vir die erger, kan jy jouself uit te vind van 'n werk, met geen gesondheid versekering en 'n arm neseier. Stock vanuit 'n indiensnemingsplan is gewoonlik 'n groot komponent van 'n werknemer se jaarlikse vergoeding, sodat sy maklik om té gekonsentreerde in jou werkgewers voorraad raak, sê Stegman. Maar jy moet 'n stap terug te neem, kyk hoe hierdie voordele te pas in jou finansiële doelwitte langtermyn, soos kollege spaargeld, aftrede, of 'n vakansie huis, en die ontwikkeling van 'n plan om daarvolgens te diversifiseer. Wenk: Raadpleeg 'n finansiële adviseur om te verseker dat jou beleggings toepaslik gediversifiseer. Ignoreer jou maatskappy se werknemer voorraad aankoop plan Werknemer voorraad aankoop Planne (ESPPs) toelaat om jou werkgewers voorraad aan te koop, gewoonlik teen 'n afslag van die aandele huidige billike markwaarde. Hierdie afslag tipies wissel van 5 tot 15. Baie planne bied ook 'n blik terug opsie, wat jou toelaat om die voorraad te koop op grond van die prys op die eerste of laaste dag van die offer tydperk, wat ook al die laagste is. As jou maatskappy bied 'n 15 afslag en die voorraad rose 5 gedurende die tydperk, kan jy die voorraad te koop teen 'n 20 afslag, reeds 'n gesonde voorbelaste wins. Ongelukkig het sommige werknemers versuim om voordeel te trek van hul maatskappy se ESPP neem. As jy nie deelneem, wil jy dalk jou ESPP 'n tweede kyk gee. Intreevlak-werknemers dikwels kies uit hul ESPP, notas Stegman. Maar as hulle meer ingestel in hul loopbane en meer finansieel veilig, moet hulle hul ESPP heroorweeg. Afhangende van die afslag jou maatskappy bied, kan jy aanstuur die geleentheid om jou maatskappy se voorraad te koop teen 'n aansienlike afslag. Wenk: Kyk na jou huidige spaargeld strategyincluding noodfonds en aftrede savingsand oorweeg om 'n paar van jou spaargeld in 'n ESPP. Jy mag in staat wees om toekomstige gebruik verhoog om die plan te finansier sonder 'n impak jou leefstyl. Versuim om jou begunstigde inligting Min mense hou daarvan om te dink oor dit, maar dit is belangrik by te werk om jou begunstigde hou benaming up to date. Soos met jou 401 (k) plan of enige IRAS jou eie, jou begunstigde benaming vorm laat jou toe om te bepaal wie jou bates as jy dieoutside van jou wil ontvang. Dit is belangrik om daarop te let egter daarop dat indien die oorledene geen begunstigde benaming gemaak, onder die meeste plan reëls van die eksekuteur (of administrateur) sal, in werklikheid, te behandel ekwiteitvergoedingskemas as 'n bate van die decedents boedel. Elke keer as jy 'n aandele-toekenning ontvang, sal jou werkgewer jou vra om in te vul 'n begunstigde vorm. Baie toekennings wissel in die lewe 3-10 jaar, waartydens baie faktore kan verander in jou lewe. Byvoorbeeld, as jy een wanneer jy 'n opsie toestaan ontvang het, kan jy genoem het 'n broer of suster as die begunstigde. Maar vyf jaar later, kan jy getroud met kinders, in welke geval jy sal waarskynlik wil hê dat jou begunstigdes verander om jou gade en / of kinders. Dieselfde geld as jy getroud is en geskei is of verstoot en weer getrou. Dit is belangrik om altyd jou begunstigdes by te werk. Wenk: Gaan jou begunstigdes vir jou aandele awardsas asook jou aftrede accountson 'n jaarlikse grondslag. Leer moreWhat Jy moet weet oor Vesting Stock M Ost mense dont besef dit nie, maar jou vestiging skedule het 'n enorme impak op die potensiële waarde van jou aandele pakket. Dis hoekom die onderwerp van vestiging verdien 'n dieper duik as ons bespreking in die 14 kritieke vrae oor Stock Options. Voordat ons analiseer watter vestiging skedule toepaslik is en hoe dit kan raak, moet ons 'n bietjie agtergrond oor hoekom vestiging gekom om geassosieer te wees met aandele-opsies en RSUs voorsien. Wat is Vestigende Vesting verwys na die proses waardeur 'n werknemer haar aandele met verloop van tyd verdien. Die mees algemene vorm van vestiging in Silicon Valley is maandeliks meer as vier jaar met 'n een-jaar krans. Dit beteken dat jy die regte te verdien om 1/48 ste van die aandele wat jy oorspronklik per maand toegestaan oor vier jaar (48 maande), maar jy hoef te kry niks as jy vooraf laat jou een-jaar herdenking (en gaan oor die krans) . Met ander woorde op jou een-jaar herdenking verdien jy 04/01 ste van jou voorraad en dan vestig 'n bykomende 1/48 ste per maand daarna. Byvoorbeeld, as jy twee jaar in jou werk te verlaat, sal jy die reg om 1/2 jou opsies uit te oefen verdien. Die eenjarige krans is geskep om maatskappye te beskerm teen die uitreiking van voorraad te sleg huur, wat gewoonlik nie ten minste erken tot ten minste 'n paar maande in hul ampstermyn. Vesting moet nie verwar word met die tyd om te oefen. Die meeste maatskappye vereis dat jy jou aandele binne 90 dae na u vertrek uit te oefen (ons gedek die nadeel van hierdie term in Wanneer Sukses amp Stock Options Maak Dit duur tot Laat) en 7-10 jaar vanaf die tyd van toekenning selfs as jy bly met die maatskappy. Hoekom dink Founders amp maatskappye moet Vestigende Baie stigters Ek praat vererg te kry wanneer die onderwerp van vestiging opkom. Hulle vind dit nogal offensief dat hulle verwag om hul voorraad vestig wanneer hulle aanvaar waagkapitaal. In hul gedagtes die vraag is: Hoekom moet ons ons voorraad te verdien wanneer ons u die voorreg van 'n belegging in werklikheid, as die stigter het, is dit hoogs onwaarskynlik dat jy sal jou maatskappy te verlaat as dit suksesvol is. Maar die kans dat iemand werf wat jy nie die geval uitwerk, of laat voordat hulle vierde herdenking, is baie hoog. Deur die aanvaarding van vestiging op jou aandele, jy het die morele hoë grond om aan te dring op vestiging van die mense met wie jy in diens te neem en sodoende die maatskappy te beskerm teen 'n potensieel slegte loon. Ongevestigde aandele kan teruggeplaas word in die swembad en gebruik om 'n plaasvervanger te huur. Op grond van die argument geopper bo dit geen verrassing dat stigters tipies kry voorkeur vestiging relatief tot gereelde werknemers moet kom. In my ervaring gewoonlik hulle laat vaar die eenjarige krans en kry vestiging krediet van die tyd wat hulle begin dink oor hul idee. Hul ongevestigde aandele dan kan raak gevestig oor drie of vier jaar. Byvoorbeeld, as 'n stigter gewerk op haar idee vir 'n jaar en 'n half voor onderneming finansiering, kan sy kry 37.5 berus by voorbaat (1,5 jaar / 4 jaar) en die oorblywende 62.5 van haar aandele vestig oor drie jaar. Pasop vir Ongewone Vesting vereistes soos ek al voorheen gesê, nie-stigter werknemers tipies vestig hul voorraad wat oor vier jaar. In sommige gevalle aan die ooskus ek gesien maatskappye nodig het om hul werknemers te vestig oor vyf jaar, maar ek het nog nooit gesien minder as vier jaar. Maatskappye gerugsteun deur buyout maatskappye, wat nie gewoond is aan die breë deel aandele met werknemers, vereis dikwels die vreemdste en mees onregverdige vestiging. Skype, wat verkry is deur Silver Lake Partners, het 'n baie hitte in 2011, want daar was 'n klousule begrawe in hul opsie ooreenkoms wat vereis werknemers om in diens geneem word deur die maatskappy ten tyde van 'n likwidasie gebeurtenis (koop of IPO) te kwalifiseer vir hul vestiging. Met ander woorde mense wat na een en 'n half jaar links in hul vierjarige vestiging het niks wanneer die maatskappy verkry is deur Microsoft omdat hulle nie meer werknemers ten tyde van die transaksie gesluit. Dis nie die manier vestiging veronderstel is om te werk. Jy is veronderstel om jou deel van die verkryging opbrengs te kry of jy daar ten tyde van die transaksie of nie. Ongelukkig werknemers Skype wat oorbly nadat hulle 'n jaar krans gedink hulle het hul vee berus, want dit is die norm. Hoe meer nie-standaard die vestigingstydperk hoe moeiliker is dit gewoonlik is vir 'n maatskappy om uitstaande mense te werf. Hoekom moet iemand saamstem tot vyf jaar vestiging as hulle vier jaar vestiging kan kry oorkant die straat Ongelukkig het sommige stigters kyk na vestiging deur die lens van hul begeerte om werknemers toesluit en hul persoonlike verwatering te verminder en kan nie sien die onaantreklike en onregverdige aard inherente in die pakkette bied hulle. Versnelde Vesting is nie vir almal Sommige maatskappye bied vestiging versnelling aan werknemers in die geval van 'n verkryging. Daarmee bedoel ek die werknemer kan 'n ekstra ses of 12 maande van vestiging aan die einde van die transaksie verdien. Byvoorbeeld, as jy twee en 'n half jaar gevestig ten tyde van 'n verkryging en jou maatskappy aangebied ses maande versnelling dan sou jy driekwart van jou aandele (2,5 jaar 0,5 jaar / 4 jaar) sodra die verkryging sluit verdien. Die logika agter hierdie voordeel is die werknemer didnt teken om te werk vir die verkryger, sodat hulle moet vergoed word vir die feit dat 'n beduidende verandering in die omgewing te aanvaar. Ek moet daarop wys dat versnelling op samesmelting is tipies slegs aangebied met wat bekend staan as 'n dubbel sneller. Hierdie frase beteken dat twee gebeurtenisse is wat nodig is om die versnelling aktiveer: verkryging en 'n vermindering van pligte na verkryging (dit wil sê jy het 'n mindere werk). Die meeste maatskappye dont like om versnelling van vestiging op verkryging aan enigiemand anders as bestuurders omdat die verkryging van maatskappye dont like om die ekstra prys wat uit met meer gevestigde aandele te koop, wat dikwels lei tot 'n laer per aandeelprys aangebied betaal bied. Die rede bestuurders in staat is om die versnelling voordeel beveel omdat hulle ironies genoeg is die mense die meeste geneig om hul werk te verloor in 'n verkryging. (Vir meer insigte oor die verkryging proses en hoe dit kan beteken vir jou lees die baie verskillende finansiële - Uitkomste vir werknemers in Verkrygings en WhatsApp: Wat 'n verkryging wyse waarop werknemers) Vesting bereken word per Grant Nie Verblyfreg Een van die mees verwarrende aspekte van vestiging is dat dit bereken word op 'n per-toekenning basis. Byvoorbeeld, was ek onlangs in gesprek met 'n vriend wat agt jaar nadat hy by haar maatskappy verlaat en sy didnt verstaan waarom haar uitgeoefen opsies didnt gelyk haar toegestaan aandele. Die probleem was dat die opvolg op toelaes didnt het sy ten volle vestig. Kom ons sê jy het jou maatskappy op 1 Januarie 2010 en is toegeken 40000 opsies. Na drie jaar van jou maatskappy het jy een bykomende toelae van 10,000 aandele (nie so vrygewig soos wat ons in die Wealthfront Indiensnemingsplan aanbeveel). As jy verlaat na ses en 'n half jaar op 30 Junie 2016 sal jy al jou oorspronklike toekenning berus het (omdat jy gebly die vereiste vier jaar na die verhuring datum) en 87,5 van jou opvolg toekenning (3.5 jaar / 4-jaar vestiging) vir 'n totaal van 48750 aandele (40,000 10,000 0,875). Jy hoef vestig al jou voorraad, net omdat jy meer as vier jaar gebly. Die goeie nuus oor opvolg op toelaes is dat hulle gewoonlik hoef nie 'n een-jaar krans. Die logika is jy reeds 'n bekende hoeveelheid, so Theres geen behoefte aan 'n ander evaluering tydperk. Daarom in die voorbeeld hierbo sou jy 36.250 aandele gevestig het as jy 3.5 jaar ((40,000 3.5 / 4) (10,000 0,5 / 4)) en niks bly as jy net gebly ses maande. Verstaan Jou Vesting is 'n waardige belegging Seker, vestiging en sy verwikkeldheid kan 'n uitdaging om te verstaan. Hou in gedagte, dat die konsep en sy permutasies nie oornag het ontwikkel, eerder deur baie jare en ten einde meerdere aspekte van die verhuring proses aan te spreek en die behoud van die beste talent. Vestiging van aandele-opsies het 'n wedstryd onder Silicon Valley maatskappye en jy is beter af met 'n goeie begrip van die konsep. Meer inligting oor jou toelae en hul terme. Na alles, sal baie van jou netto waarde beïnvloed word deur besluite wat verband hou met jou vestiging. Related Posts: Oor Andy Rachleff Andy is Wealthfronts medestigter en sy eerste hoof uitvoerende beampte. Hy is nou dien as voorsitter van Wealthfronts raad en maatskappy ambassadeur. 'N medestigter en voormalige Algemene Partner van waagkapitaal maatskappy Maatstaf Capital, Andy is op die fakulteit van die Stanford Graduate School of Business, waar hy 'n verskeidenheid van kursusse op tegnologie entrepreneurskap. Hy dien ook op die raad van trustees van die Universiteit van Pennsylvania en die vise-voorsitter van die skenking beleggingskomitee. Andy verdien sy BS aan die Universiteit van Pennsylvania en sy M. B.A. van Stanford Graduate School of Business. Vrae epos knowledgecenterwealthfront Maak kontak met usJob Events: Beëindiging Wat gebeur as ek my werk voor 'n opsie toestaan beëindig is ten volle gevestigde As jou opsie toegestaan is met 'n gegradeerde vestiging skedule, mag jy die gevestigde gedeelte van die opsie toekenning te oefen nie, maar die mees algemene jy verbeur die res. (Vir meer inligting oor hoe die behandeling van Ongevestigde kan wissel deur die rede vir die beëindiging, sien 'n verwante vrae.) Voorbeeld: Jy is toegestaan opsies tot 1000 aandele van jou maatskappy se voorraad aan te koop met 'n vierjarige gegradeer vestiging skedule (25 vestiging per jaar ). Jy verlaat die maatskappy twee en 'n half jaar na toekenning. Jy word toegelaat om te oefen 50 van jou opsies. Die res sal nooit uitgeoefen kan word. As 'n opsie verleen met krans vestiging, waardeur die opsies vestig op 'n alles of niks basis afhangende van die lengte van diens of prestasie doelwitte, jy verbeur die hele opsie as jy verlaat voordat vestiging. Dit beteken dat selfs al is die aandele prys styg aansienlik vanaf die tyd dat die opsie toegestaan is, maar jy verlaat voordat vestiging kan plaasvind nie, het jy nie die prys waarde van die voorraad te verwesenlik. Soos verduidelik deur 'n artikel in Business Insider. die privaat maatskappy Pinterest doen gee beëindig werknemers 'n manier om die oefening te verleng nadat hulle vertrek, maar dat die tipe van plan funksie is baie skaars. Raak vertroud met die besonderhede van jou vestiging skedule te verloor toelaes wat sou berus het indien jy langer gewerk by jou maatskappy te voorkom. Kyk of vertraag jou vertrek sou toelaat dat 'n betekenisvolle bedrag van jou uitstaande toekennings om te vestig. Alert: Jy sal nie die oorblywende opsie termyn aan jou verleen opsies na die beëindiging oefen. Kyk na die post-beëindiging oefening tydperk in jou voorraad plan dokumente, en weet dat jou amptelike beëindigingsdatum, want dit is noodsaaklik vir die berekening van jou oefening sperdatum. Hierdie tydperk kan ook wissel na gelang van die rede vir die beëindiging (sien 'n verband FAQ). Maatskappye (en howe) baie streng by hierdie reëls, prosedures en sperdatums, soos blyk uit die besluite in die volgende hofsake: Porkert v Chevron Corporation (VSA 4 Rondgaande Hof van Appèl, No 10-1384, Desember 2011. ) Mariasch v. Gillette (VSA 1 Rondgaande Hof van Appèl. No. 07-1549, Maart 2008) en Sheils v. Pfizer (VSA 3 Rondgaande Hof van Appèl, No 04-3724, September 2005). Vir die behandeling van ongevestigde beperk voorraad in hierdie situasie, sien die verwante vrae.
No comments:
Post a Comment